Pasiguria dhe rreziku në vendimmarrje

menaxhimit të ndërmarrjeve, si dhe, për shembull, gjendja e problemit të natyrës socio-ekonomike, mund të kryhet duke marrë parasysh pasiguritë përkatëse dhe rreziqet. Çfarë është specifika e tyre? Si mund të llogaritet se ata?

Cili është thelbi i pasigurive dhe rreziqeve?

Para së gjithash, e konsiderojnë konceptin e rrezikut dhe pasigurisë, rruga mund të interpretohet këto terma në kontekste të ndryshme.

Në rrezik është kuptuar si probabilitetin e ndodhjes së ngjarjes negative apo të padëshirueshëm. Për shembull, kur është fjala për biznes, mund të jetë një ndryshim në kushtet e tregut, në mënyrë që rezultatet e aktivitetit ekonomik të ndërmarrjes do të jetë larg nga optimal.

Nën pasigurisë referohet paaftësisë për të besueshme të parashikuar ndodhjen e një ngjarje, pavarësisht se si ajo mund të konsiderohet e dëshirueshme. Por si rregull, pasiguritë dhe rreziqet diskutuar në kontekstin e kushteve të pafavorshme. Situata kundërt - kur është e pamundur të parashikohet pamjen e faktorëve pozitivë, rrallë perceptohet si i pasigurt, sepse në këtë rast nuk ka nevojë për të përcaktuar taktikat për t'iu përgjigjur faktorët relevant. Ndërsa nën skenarët negative taktika të tilla janë zakonisht të nevojshme. Kjo është për shkak të faktit se vendimet e rëndësishme mund të bëhet në kushte të pasigurisë dhe rrezikut -, natyrës politike ekonomike. Le të studiojmë mënyrën në të cilën kjo mund të realizohet më.

Si për të minimizuar pasigurinë dhe rrezikun?

Miratimi i vendimeve të caktuara në një mjedis të karakterizuar nga pasiguri dhe rrezik, është kryer me përdorimin e koncepteve që minimizojnë gjasat e gabimeve apo skenarëve të ndryshëm të padëshirueshme. Kjo qasje mund të jetë efektive në një sërë situatash.

Pasiguria dhe rreziku i vetvetishëm në shumë fusha të jetës moderne. Qasjet që përdoren kur është e nevojshme për të minimizuar gabimet në ato ose veprime të tjera mund të bazohet:

- në identifikimin e faktorëve të qëndrueshme që mund të ndikojnë në situatën;

- në analizën e burimeve dhe mjeteve në dispozicion të personit që bën vendimet;

- sipas definicionit të përkohshëm dhe faktorë të paqëndrueshme që mund të ndikojnë në situatën, por kjo është e mundur vetëm në rrethana të veçanta (edhe ata duhet të identifikohen).

Ndër fushat në të cilat konceptet përkatëse janë më në kërkesën - menaxhimin. Ka një pamje që pasiguria në kontekstin e menaxhimit të biznesit - menaxhimin e rrezikut, një nga kryesore. Këtu gjejmë, kështu që një tjetër opsion interpretimi i termit në shqyrtim. Në sferën e konceptit të menaxhimit të, në të cilën ne të studiuar thelbi i rreziqeve të ndryshme janë mjaft të zakonshme. Prandaj është e dobishme për të së pari të shqyrtojë mënyrën në të cilën pasiguria dhe rreziku janë marrë parasysh në vendimin zgjidhje të menaxhimit për ndërmarrje.

menaxhimin e biznesit në bazë të pasigurisë dhe rrezikut

Në biznes, qasja në vijim e përbashkët për të kapërcyer pasojat e mundshme negative për zgjidhjen e problemeve të ndryshme.

Para së gjithash, menaxherët të përcaktojë listën e objekteve sjellja e të cilëve mund të karakterizohet nga pasiguri dhe rrezik. Ajo mund të jetë, për shembull, çmimi i tregut të mallrave ose shërbimeve të shitura. Në një çmimi të lirë dhe nivel të lartë të konkurrencës mund të jetë shumë problematike në mënyrë unike parashikojnë kursin e saj. Zbulon e shfaqjes së rrezikut të pasigurisë në aspektin e pritjes së të ardhurave të fortë. vlera e tij mund të jetë e pamjaftueshme për shkak të rënies së çmimeve për të përmbushur detyrimet e saj, ose, për shembull, zgjidhjen e problemeve që lidhen me promovimin e markes.

Nga ana tjetër, rritja e papritur e mprehtë të çmimeve mund të çojë në një akumulimin e nga një sasi të tepruar të fitimeve të pashpërndara. Të cilat përndryshe mund të jetë rasti - në dinamikës së planifikuar të të ardhurave - menaxhimi do të investohen në modernizimin e impianteve dhe pajisjeve ose zhvillimin e tregjeve të reja.

Pas një objekt është e karakterizuar nga pasiguri dhe rrezik në aspektin e zhvillimit të biznesit, të identifikuar, po punohet për të përcaktuar faktorët që ndikojnë në sjelljen e objektit. Këto mund të jenë shifra pasqyrojnë madhësinë e tregut dhe trendin e rritjes së bizneseve që operojnë në një segment të caktuar. Kjo mund të jetë një studim i faktorëve makroekonomikë dhe politike.

Koncepti i rrezikut dhe pasigurisë, siç kemi theksuar më herët në këtë artikull, mund të jetë i lidhur me proceset në fusha të ndryshme. Prandaj, llogaritja këtu është marrë si rregull, një gamë të gjerë faktorësh. Për shembull - ato që janë të rëndësishme për sektorin financiar. Le të studiojmë mënyrën në të cilën ne të studiuar kushtet e pasigurisë dhe rrezikut në vendim-marrje të mbi transaksionet e ndryshme monetare.

Faktorët e pasigurisë dhe rrezikut në sektorin financiar

Mbi ne kemi vërejtur se drejtuesit e ndërmarrjes, në zhvillim një algoritëm marrjen e vendimeve të menaxhimit, së pari të marrë në konsideratë objektin, i cili mund të karakterizohet nga pasiguri dhe rrezik, pas - për të identifikuar faktorët që përcaktojnë probabilitetin e ndodhjes së kushteve në të cilat ata mund të punojnë.

E njëjta gjë mund të bëhet në rrjedhën e zgjidhjen e problemeve që lidhen me menaxhimin financiar. Në fushën e objektit monetare të transaksionit, të cilat mund të ndikohet pasiguri (rreziku - veçanërisht rastin e saj), ajo është më shpesh fuqia blerëse e kapitalit. Në varësi të këtyre apo të tjera kushte, ajo mund të rritet ose ulet. Për shembull, për shkak të inflacionit në ekonominë e shtetit, të dallimeve të kursit të këmbimit në vlerësimin e monedhës kombëtare. E cila, nga ana tjetër, mund të varet nga proceset makro-ekonomike dhe politike.

Kështu, në fushën e vendimmarrjes në lidhje me menaxhimin e kapitalit, nivelet e pasigurisë (rrezik - si private, pastaj përsëri, ajo mund të jetë) mund të përfaqësohet në nivele të ndryshme.

Së pari, në nivelin e ekonomik (p.sh. rritja e PBB-së, makro bilancin tregtar, inflacioni), dhe së dyti, në disa treguesve financiarë (si një opsion, monedhës kombëtare). në të dy nivelet e faktorëve që përcaktojnë se çfarë do të jetë fuqia blerëse e kapitalit.

Definimi një objekt, e karakterizuar nga pasiguri dhe rrezik, si edhe duke theksuar faktorët që ndikojnë ato, është e nevojshme për të aplikuar metodën e aplikimit praktik të vendimit. Për shembull - gjeneruar menaxherët e kompanisë financiare apo specialistë. Për ta bërë këtë, ka një numër të qasjeve. Ndër më të zakonshme - përdorimin e zgjidhjeve të matricës. Ne do të studiojmë atë në detaje.

Matrix si një mjet i zgjedhur-marrjes në kushte të rrezikut dhe pasigurisë

Teknika në fjalë është karakterizuar shkathtësi e parë dhe më kryesorja. Ajo është mjaft optimale për marrjen e vendimeve për projektet, të cilat karakterizohen nga rreziqet ekonomike dhe pasigurive, dhe për këtë arsye është i aplikueshëm në menaxhimin.

Zgjidhje Matrix përfshin zgjedhjen e një ose më shumë prej tyre në bazë të gjasat maksimale të ekspozimit ndaj zinxhirit faktorëve objekt. Është zgjedhur, kështu që një zgjidhje themelore - të llogaritur mbi një sërë faktorësh, dhe në qoftë se ata nuk punojnë (ose, anasjelltas, do të jenë të rëndësishme), atëherë një qasje tjetër është zgjedhur. E cila përfshin ekspozimi i objektit është tashmë faktorë të tjerë.

Nëse zgjidhja e dytë do të jetë më pak se optimal, në vijim vlen, dhe kështu me radhë, derisa rasti vjen në zgjedhjen e qasjes, rezultatet paktën dëshirueshme, por duke i dhënë. Formimi i listës së zgjidhjeve - nga më efektive për pak efektive, mund të kryhet me përdorimin e metodave matematikore. Për shembull, duke supozuar shpërndarjes shtrirjes përgjigje grafik probabilitetin e një faktor të caktuar.

Kushte të pasigurisë dhe rrezikut është teorikisht e mundur për të llogaritur duke përdorur metodat e teorisë së probabilitetit. Sidomos në qoftë dispozicion të një personi i cili është i angazhuar në të, janë statistika mjaft përfaqësuese. Në praktikë, analiza ekonomike dhe financiare formuar një numër të madh të kritereve, në përputhje me të cilat mund të kryhet për të përcaktuar mundësinë e faktorëve të caktuar nxitjen e pasigurisë dhe rrezikut. Ajo do të jetë e dobishme për të shqyrtuar disa nga këto në më shumë detaje.

Kriteret për përcaktimin e probabilitetit e pasigurive të analizës dhe rreziqet

Probabiliteti si një kategori matematikore, zakonisht e shprehur si një përqindje. Në përgjithësi, kjo nuk është një vlerë e vetme, një shumicë e tyre - në bazë të asaj që janë formuar kushtet faktorë duke shkaktuar. Ajo rezulton se është marrë në konsideratë disa probabilities, dhe shuma e tyre është 100%.

Kriteri kryesor për vlerësimin e probabilitetit të shkaktuar nga disa faktorë konsiderohen të jenë objektive. Ajo duhet të mbështetet nga:

- provuar të jetë metoda efektive matematikore;

- rezultatet e analizës statistikore të shumave të konsiderueshme të të dhënave.

Ideal - në qoftë se të dy mjet identifikimi objektiviteti aplikuar. Por në praktikë, një situatë e tillë është mjaft e rrallë. Si rregull, rreziqet ekonomike dhe pasiguritë janë llogaritur kur ju keni qasje në një grup të relativisht të vogël të të dhënave të vëllimit. Kjo është logjike: nëse të gjitha kompanitë e pasur të njëjtin akses në informacionin përkatës, nuk ka konkurrencë nuk do të ishte në mesin e tyre, dhe ajo gjithashtu do të kishte ndikuar në ritmin e zhvillimit ekonomik.

Prandaj, theksi në analizën e rreziqeve dhe pasigurive ekonomike bizneset shpesh duhet të bëni në aspektin matematikor të llogaritjes së probabiliteteve. Metodat më të sofistikuara do të jetë kompania e përshtatshme, kompania do të bëhet më konkurruese në treg. Konsideroni pastaj, me anë të metodave të cilat mund të përcaktohen probabilitetin e kushteve të formimit për të shkaktuar faktorët sjelljen e objekteve për të cilat mund të ketë situatë të pasigurisë (rrezikun - si një rast të veçantë atë).

Metodat për përcaktimin e probabilitetit

Numërimi probabiliteti mund të jenë:

- duke analizuar situatat tipike (p.sh., kur vetëm një nga dy ngjarje mund të ndodhë me probabilitetin më të lartë, si një opsion: monedhë hedhje bie krerët ose bishtin);

- me anë të shpërndarjes së probabilitetit (bazuar në mostra historike të dhënave apo analizë);

- me anë të një analize të ekspertëve të skenarëve - me përfshirjen e specialistë me përvojë të cilët janë në gjendje për të shqyrtuar faktorët që ndikojnë në sjelljen e objektit.

Duke përcaktuar metodat e llogaritjes së probabilitetit në pasiguri llogaritur dhe rreziqet mund të vazhdojë në përkufizimin e saj praktik. Le të studiojmë mënyrën në të cilën ky problem mund të zgjidhet.

Si për të përcaktuar mundësinë e ngjarjeve të pasigurta në praktikë?

përcaktimi praktik i probabilitetit të shkaktuar faktor që ndikon në objektin e cila karakterizohet nga pasiguria dhe rreziku fillon me formulimin e pritjeve të veçanta të objektit përkatës. Në qoftë se i tillë është fuqia blerëse e kapitalit në lidhje me rritjen e saj mund të pritet, duke ruajtur të njëjtën ose rënie.

Objektivat e financier në këtë rast mund të jetë, për shembull:

- investimet kapitale me rënien e fuqisë blerëse në modernizimin e aseteve fikse;

- Formimi në bazë të fondeve me fuqi të qëndrueshme ose në rritje blerëse të volumeve shtesë të fitimeve të pashpërndara.

Supozoni se financuesi pret kryeqytetin - për shkak të arsyeve të inflacionit - ende të reduktuar fuqinë e tyre blerëse, në mënyrë që ajo do të duhet të investojë në modernizimin e aseteve fikse. Kështu, rreziku (pasiguria) në këtë rast është se një sasi të konsiderueshme të kapitalit të investuar në pasuri të lëngshme, ndërsa fuqia e saj blerëse mund të, në kundërshtim me pritjet, rritet. Si rezultat - kompania do të marrë të ardhurat më pak të pashpërndara. konkurrentët e saj, nga ana tjetër, mund të përdorin kapitalin e tyre në mënyrë më efikase.

Duke përcaktuar pritjet në lidhje me objektin, e karakterizuar nga pasiguri dhe rrezik, është e nevojshme për të shqyrtuar tërësinë e faktorëve që ndikojnë në sjelljen e objektit përkatës. Këto mund të jenë:

- treguesit gjendja ekonomike (duke përfshirë ato - normën e inflacionit të monedhës kombëtare, të cilat i kemi përmendur më lart);

- situata në tregun e kërkuar pas nga lëndëve të para dhe kapitalit (e cila është llogaritur në vlerën e fuqisë blerëse të kapitalit të korporatave);

- Kthimi në dinamikën e pasurive (që përcakton perspektivën e modernizimin e aseteve fikse të kompanisë).

Më tej, duke përdorur metoda matematikore, firma llogarit shkallën më të madhe të ndikimit në objektin e faktorëve të ndryshëm, atëherë probabiliteti i zbulimit për secilin prej tyre.

Pra, ju mund të gjeni se pjesa më e madhe e kapitalit të firmës është shpenzuar në blerjen e lëndëve të para dhe të fondeve, ndërsa ata janë të importuara kryesisht nga jashtë. Rrjedhimisht, rritja ose rënia e fuqisë blerëse të parasë do të varet nga aftësia e organizatës, para së gjithash, dinamika e monedhës kombëtare, dhe në një masë më të vogël nga norma zyrtare e inflacionit.

Burimet e pasigurisë (riskut) në këtë rast do të ketë një natyrë makroekonomik. Kështu, norma kombëtare e këmbimit valutor ndikon kryesisht bilancin e pagesave të shtetit, raporti i aktiveve dhe pasiveve, nivelin e borxhit publik, shuma totale e transaksioneve që përdorin monedhën në vendbanime me furnizuesit e huaj.

Kështu, probabiliteti i ngjarjeve të pasigurta - rritje, ruajtja në një vlerë të qëndrueshme ose të ulët të kapaciteteve të kapitalit blerjes llogaritet duke identifikuar faktorët kryesorë që ndikojnë përkatëse kushtet përkufizim objekt marrje të këtyre faktorëve, dhe probabiliteti i tyre i shfaqjes (e cila, nga ana tjetër, mund të varet nga faktorë të nivelit tjetër - në këtë rast, makro-ekonomik).

Marrja e vendimeve të bazuara në rrezik

Pra, kemi mësuar se si mund të kryhet llogaritja e probabilitetit të ndodhjes së kushteve për funksionimin e faktorëve që ndikojnë në sjelljen e objektit, të karakterizuar nga pasiguri dhe rrezik. Ajo gjithashtu do të jetë e dobishme për të eksploruar më tej rrugën në të cilën mund të marrin vendime e veta në kushte të pasigurisë dhe rrezikut.

Ekspertët moderne kanë identifikuar lista e mëposhtme e kritereve, të cilat mund të udhëhiqen në kuadër të detyrave të tilla:

- probabiliteti i respektuar punën e pritshme;

- perspektivat për arritjen e vlerave jashtëzakonisht të lartë dhe të ulët për parametrat nën shqyrtim;

- shkalla e shpërndarjes në mes të pritet, vlerat minimale dhe maksimale.

Kriteri i parë përfshin zgjedhjen e zgjidhje, zbatimi i të cilave mund të çojë në një rezultat optimal - për shembull, në çështjen e kapitalit për investime në hapjen e fabrikës për prodhimin e TV në Kinë.

Performanca e pritshme në këtë rast mund të jetë i bazuar në të dhëna historike statistikore ose llogaritjes (por me bazë, përsëri, në një eksperiencë praktike të ekspertëve të cilët vendosin). Për shembull, menaxherët mund të jetë informacion se fabrika lirimin profitabilitetit TV në Kinë mesatarisht është rreth 20%. Prandaj, hapja fabrika vet, ata kanë të drejtë të presin një tregues të ngjashëm të efektivitetit të investimeve kapitale.

Nga ana tjetër, ata mund të jenë të vetëdijshëm për rastet në të cilat një ose një tjetër e kompanisë nuk ka arritur këto numra, dhe, për më tepër, u bë humbje. Prandaj, menaxherët do të duhet të marrin në konsideratë një skenar si një zero ose negative kufijtë.

Megjithatë, financuesve janë gjithashtu raporton se disa firma arritur të arritur efikasitetin e investimeve në fabrikat kineze në madhësinë e 70%. Arritja shifrën përkatëse është marrë gjithashtu parasysh kur të marrë një vendim.

Rrezik (rezultat pasiguria në këtë rast) kur të marrë parasysh mundësinë e investimit në hapjen e fabrikës në PRC mund të jetë në paraqitjen e kushteve të shkaktojë faktorët që ndikojnë negativisht në objekt - nivelin e profitabilitetit. Ata faktorë që mund të çojë në faktin se shifra korresponduese do të jetë negative. Megjithatë, rezultatet e ndryshme mund të ketë paqartësi dhe arritjen rentabilitetin e 70%, dmth numrat të cilat janë arritur më parë në biznes tjetër.

Në rast se një diferencë negative u tregua, relativisht të folur, 10% e fabrikave kanë hapur në Kinë, shkalla e 70% ka arritur 5%, siç pritej - 20% - është regjistruar në rezultatet e 85% të fabrikave, menaxherët me të drejtë mund të marrë pozitive vendimi për të investuar në hapjen e fabrikës së prodhimit televiziv në Kinë.

Nëse një diferencë negative në bazë të të dhënave në dispozicion do të jetë fikse në 30% e fabrikave, menaxherët mund të:

- braktisin idenë për të investuar në një fabrikë;

- të analizojë faktorët që mund të ndikojë mbi efektivitetin e një investimi të tillë modest në prodhim televiziv.

Në rastin e dytë, vendimet e pasigurisë dhe të menaxhimit të rrezikut do të shqyrtohet bazuar në seri të re të kritereve në aspektin e pritjeve të normave optimale, maksimale dhe minimale. Për shembull, mund të studiohen dinamikën e çmimeve të blerjes për komponentët - si një nga faktorët e përfitimit. Ose - treguesit e kërkesës në këtë treg, të cilat furnizohen lëshuar në fabrikë në TV Kinës.

përmbledhje

Pra, ne kemi vendosur në natyrën e fenomeneve të tilla si pasigurisë dhe rrezikut në biznes. Ata mund të karakterizojnë një shumëllojshmëri të objekteve. Në sferën e biznesit shpesh është aftësia blerëse e kapitalit, përfitimit, kosto për ata ose çmimet e tjera të aktiveve.

Rreziku është konsideruar më shpesh nga studiuesit si një rast të veçantë të pasigurisë. Ajo pasqyron gjasat e arritjes së një rezultat të padëshirueshme ose negativ të çdo aktiviteti.

Rreziku dhe pasiguria - koncepte që janë të lidhura ngushtë me termin "probabiliteti", në lidhje me matematikë. Ajo korrespondon me grupin e metodave që ju lejon për të llogaritur se pritjet e menaxherit janë të justifikuara, kur është fjala për biznes, ose personi tjetër të interesuar në lidhje me faktorët që mund të ndikojnë në pasigurinë dhe rrezikun në menaxhimin e biznesit.